Jak inwestować w innowacyjne spółki i dlaczego lepiej to najlepiej za granicą? Czym różnią się pod tym względem akcje w Polsce od Europie Zachodniej i USA?

Rafał Dobrowolski od początku swojej kariery interesował się inwestowaniem w innowacyjne sektory. Jako pierwszy inwestor instytucjonalny odważył się kupić akcje mało znanej wtedy polskiej spółki produkującej gry CD PROJEKT. W 2010 roku objął 5 mln akcji, wtedy jeszcze formalnie spółki Optimus, za 2,25 zł. Dzisiaj CD PROJEKT jest największą spółką pod względem kapitalizacji na polskiej giełdzie. A zakupiony wtedy pakiet akcji i trzymany do dzisiaj byłby warty 1,5 mld zł.

Obecnie mój rozmówca jest partnerem i zarządzającym w funduszu Tar Heel Capital Globalnej Innowacji, który w 2019 roku zyskał 33,3% i wykręcił najwyższą stopę zwrotu wśród wszystkich funduszy zamkniętych w Polsce. O tym dlaczego głównie inwestuje za granicą, jak dobiera spółki do portfela, kiedy według niego warto kupić spółkę, a kiedy ją sprzedać opowiada w najnowszym podcaście.

Kim jest Rafał Dobrowolski, zarządzający funduszem Tar Heel Capital?

Rafał Dobrowolski, Tar Heel CapitalPrzez całą swoją karierę zawodową zajmował się inwestycjami w innowacyjne spółki notowane na całym świecie. Przez 5 lat zarządzał funduszami takimi jak PKO Technologii i Innowacji Globalny czy PKO Spółek Innowacyjnych Globalny FIZ, które stały się największym tego typu mandatem w Polsce, oferującym powtarzalne i atrakcyjne stopy zwrotu. Aktywa funduszy w 2016 r. przekraczały 900 mln zł. Wcześniej Rafał był także Analitykiem akcji w PKO TFI S.A., gdzie specjalizował się w sektorach technologii, mediów, telekomunikacji, a także małych i średnich spółek, zarówno polskich, jak i zagranicznych.

Ma międzynarodowe tytuły CFA, Chartered Financial Analyst, CAIA, Chartered Alternative Investment Analyst oraz licencję Doradcy Inwestycyjnego.

W tym podcaście

    00:02:30 Kiedy i dlaczego Rafał Dobrowolski zainteresował się giełdą i inwestowaniem
    00:05:52 Gdzie i kiedy zaczął zajmować się profesjonalnie inwestowaniem
    00:07:37 Kiedy i w jakich okolicznościach PKO TFI kupiło akcje CD PROJEKT
    00:09:54 Co miało największy wpływ na warsztat inwestycyjny jaki stosuje dzisiaj
    00:12:02 W którym momencie pojawia się Tar Heel Capital
    00:14:37 Historia debiutu spółki LiveChat z portfela Tar Heel Capital
    00:16:07 Jak wygląda poziom wiedzy polskich o inwestowaniu w producentów gier na tle inwestorów zagranicznych
    00:17:15 Jak działa i inwestuje Tar Heel Capital Globalnej Innowacji
    00:21:30 Kiedy i dlaczego nasz rozmówca zainteresował się inwestowaniem za granicą
    00:25:58 Czym się różni inwestowanie w Polsce od inwestowania za granicą?
    00:28:40 Spółki z jakich sektorów na polskiej giełdy mają szansę zaistnieć globalnie?
    00:33:30 Dlaczego na zachodzie ład korporacyjny jest na wyższym poziomie niż w Polsce?
    00:35:05 W jaki sposób znaleźć ciekawą spółkę w którą warto zainwestować?
    00:42:46 Czy spotykanie się z przedstawicielami innowacyjnych spółek ma sens?
    00:45:50 Czym się wyróżnia inwestowanie w USA?
    00:51:04 Czy Rafał Dobrowolski inwestuje w wartość czy wzrost?
    00:55:16 Kiedy sprzedawać spółki?
    01:00:43 Czy sytuacja rynkowa ma wpływ na decyzje inwestycyjne odnośnie konkretnych spółek?
    01:03:32 Jakich rad inwestorom indywidualnym udziela Rafał Dobrowolski

PJI38: Jak inwestować za granicą w innowacyjne spółki - Rafał Dobrowolski Tar Heel Capital Globalnej Innowacji

Jak inwestować na emeryturę i dlaczego warto to robić poprzez fundusze inwestycyjne ETF również inwestujące zagranicą - o tym właśnie rozmawiamy w najnowszym odcinku podcastu "21% rocznie | Jak inwestować".

Ostatnie lata pokazują, że pasywne inwestowanie na polskiej giełdzie zupełnie się nie sprawa. Najstarszy polski indeks WIG jest dzisiaj dokładnie na tym samym poziomie na którym był 14 lat temu, czyli w 2006 roku. Są oczywiście na świecie indeksy giełdowe, które wypadają podobnie, a nawet gorzej. Jest jednak wiele takich, które wypadają pod tym względem dużo, dużo lepiej. Zapraszam do 39 odcinka podcastu "21% rocznie | Jak inwestować", w którym porozmawiam o tym jak inwestować długoterminowo, z myślą o emeryturze, za pomocą funduszy ETF. Moim gościem jest Michał Manin z fintechu Finax oferującego usługę robodoradztwa. Porozmawiamy o tym dlaczego warto dywersyfikować globalnie swoje inwestycje długoterminowe, w jaki sposób w tej kwestii mogą pomóc fundusze ETF i jak to wszystko w całość spina Finax, który jest partnerem tego odcinka podcastu.

Czym jest robodoradztwo Finax i jak ta usługa pomaga inwestować?

Robodoradztwo Finax - jak inwestować na emerytruręFinax to słowacki fintech licencjonowany przez tamtejszy bank centralny, który oferuje usługę robodoradztwa inwestycyjnego w Polsce, na Słowacji w Czechach oraz na Węgrzech. Posiada ponad 6000 klientów którym proponuje 11 strategii inwestycyjnych skonstruowanych z 6 renomowanych funduszy ETF inwestujących na rynku akcji i 4 z rynku obligacji. Strategia zakłada zdywersyfikowane inwestowanie globalne. Inwestując poprzez Finax kupujesz jednocześnie ponad 10 tys instrumentów finansowych, które pokrywają ponad 75% globalnego rynku akcji. Połączenie algorytmu ze zdywersyfikowanymi funduszami ETF i niskimi prowizjami ma za zadanie sprzyjać inwestowaniu długoterminowemu. Gość podcastu, Michał Manin, jest odpowiedzialny za rozwój Finax w Polsce.

Zniżka na usługi Finax dla czytelników Strefy Inwestorów i słuchaczy podcastu

Finax oferuje specjalną zniżkę czytelnikom Strefy Inwestorów i słuchaczom podcastu. Zniżka oznacza, że opłata manipulacyjna - czyli opłata za zaksięgowanie pierwszej wpłaty nie będzie pobierana. Warunkiem jest stworzenie konta przez nowego klienta do 20 kwietnia 2020 r. i przelanie pierwszej wpłaty.

Normalnie Finax pobiera opłatę za zaksięgowanie wpłaty przy wpłatach poniżej 1000 euro (lub równowartości w Złotych). Jest to 1%+VAT (czyli 1,2%). Zniżka oznacza, że klient nie będzie uiszczać opłaty za zaksięgowanie wpłaty, nawet w przypadku przesłania na swoje konto/konta wpłat poniżej 1000 euro (lub równowartości w Złotych).

Żeby skorzystać ze zniżki, wystarczy zarejestrować się poprzez TEN LINK:

https://www.finax.eu/pl/affiliate/strefa-podcast01/register

W tym podcaście

    00:02:10 Kim jest i czym się zajmuje Michał Manin?
    00:03:43 Czym jest, jak i gdzie powstał Finax?
    00:08:01 Co oferuje Finax i dlaczego ponad 6000 osób korzysta z jego usług?
    00:11:09 Czym się różni podejście Polaków do emerytury i inwestowania od podejścia Słowaków?
    00:13:33 Dlaczego należy dywersyfikować swoje inwestycje emerytalne i długoterminowe geograficzne?
    00:14:50 Na czym polega usługa robodoradztwa, którą oferuje Finax?
    00:18:53 Jakie fundusze inwestycyjne ETF ma w swojej ofercie Finax?
    00:20:38 W jaki sposób strategię inwestowania na emeryturę dobiera algorytm?
    00:23:51 Czym jest rebalancing i dlaczego należy go stosować w inwestowaniu długoterminowym?
    00:28:00 Na jakich rynkach i na jakiej zasadzie w Polsce funkcjonuje Finax?
    00:32:44 Kto korzysta z usług Finax?
    00:35:27 Podatki a Finax?
    00:39:15 W czym fundusze ETF mają przewagę nad zwykłymi funduszami inwestycyjnymi?
    00:41:11 Jakie długoterminowe plany ma Finax?

Ten odcinek podcastu jest częścią akcji partnerskiej prowadzonej wspólnie z Finax

PJI39: Jak inwestować długoterminowo, z myślą o emeryturze, za pomocą funduszy ETF - Michał Manin, Finax

Hyper Poland to jeden z najambitniejszych polskich startupów, który rozwija autorską technologię nowego typu środka transportu jakim jest Hyperloop. Projekt do tej pory pozyskał w ramach 2 kampanii crowdfundingowych od inwestorów niemal 4 mln zł na zagranicznej platformie Seeders. O tym jak skutecznie pozyskiwać finansowanie zagranicą na tego rodzaju projekty, o samej technologii hyperloop, szansach i zagrożeniach jakie stoją przed nią oraz o tym czym się różni Hyper Poland od innych firm startujących w tym wyścigu rozmawiam z człowiekiem, który porzucił korporację dla startupu, prezesem Hyper Poland, Przemysławem Pączkiem.

Czym jest I nad czym pracuje Hyper Poland?

Hyper Poland rozwija nową generację Kolei Dużych Prędkości, opartych o lewitację magnetyczną, silnik liniowy i autonomiczne systemy sterowania, które mogą zostać następnie przekształcone w wersję próżniową. Jest jedyną firmą na świecie, która może stopniowo wdrażać rozwiązania inspirowane technologią hyperloop zaprojektowane jako ulepszenie dla branży kolejowej. 

Spółka opracowała unikalną technologię dla systemu magrail – kolei magnetycznej używającej lewitacji pasywnej poruszającej się na istniejących zwykłych torach kolejowych z prędkością do 300 km/h i do 415 km/h na liniach KDP. To hybrydowe rozwiązanie pozwala na funkcjonowanie zarówno systemu magrail, jak i konwencjonalnych pociągów na tych samych liniach. System magrail może być następnie przekształcony w system próżniowy - hyperrail, poruszający się z maks. prędkością 600 km/h na zwykłych liniach oraz 1000 km/h na liniach kolei dużych prędkości. Ostatni etap to hyperloop, kolej próżniowa, która będzie wymagała nowej, dedykowanej infrastruktury, pojazdy będą poruszać się z prędkością do 1200 km/h.

00:01:50 Kim jest i czym zajmował się Przemysław Pączek zanim trafił do Hyper Poland
00:07:40 Skąd się wziął pomysł na Hyper Poland?
00:11:39 Czym się różni podejście Hyper Poland do rozwijania technologi Hyperlopp od tego co proponują inni?
00:19:03 W jaki sposób epidemia COVOID-19 wpłynie na transport?
00:23:51 Co w tej chwili stanowi największą wartość w Hyper Poland?
00:26:09 Dlaczego technologię hyperloop muszą rozwijać startupy, a nie duże koncerny kolejowe?
00:28:56 W jaki sposób do tej pory finansowana jest działalność?
00:32:05 Dlaczego Hyper Poland zdecydował się na crowdfunding zagranicą?
00:35:09 Jak wygląda proces pozyskiwania kapitału na platformie crowdfundingowej Seeders?
00:40:22 Czy byłoby możliwe pozyskanie kapitału na rozwój w Polsce po takiej wycenie jak na platformie Seeders?
00:43:37 Jak bardzo rozwinął się Hyper Poland od pierwszej kampanii crowdfundingowej?
00:47:25 Jaka jest największa konkurencja, która rozwija technologię Hyperloop?
00:50:19 Jakie plany na najbliższy rok ma spółka?
00:51:54 Czym się różni praca w korporacji od pracy w startupie?

Przemysław Pączek

Współzałożyciel i Prezes Zarządu Hyper Poland

Przemysław jest Prezesem Zarządu Hyper Poland od stycznia 2018 roku. Ponad dziesięcioletnie doświadczenie w finansach i sprzedaży zdobywał w bankowości prywatnej, zarządzaniu strukturami funduszy zamkniętych, pośrednictwie nieruchomości, sektorze land development oraz doradztwie dla deweloperów. Zarządzał portfelem nieruchomości gruntowych jednego z największych polskich banków i pełnił funkcję członka zarządu spółek celowych funduszu zamkniętego z branży nieruchomości. Doświadczenie zdobywał m.in. w: Getin Noble Bank, Home Broker, ProDevelopment, CB Richard Ellis I San Francisco Center for Economic Development.

Przemysław jest doktorantem na Akademii Leona Koźmińskiego w Warszawie (Program Management in New Technologies). Jest także absolwentem ESCP Europe w Paryżu (Master's in Management Londyn-Madryt-Paryż), Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie (Gospodarka Przestrzenna) oraz Programu Microeconomics of Competitiveness na Akademii Leona Koźmińskiego (realizowanego we współpracy z Harvard Business School). Ponadto był stypendystą MSZ Francji (Bourse Eiffel). Przemysław jest członkiem Urban Land Institute.

Strefa Inwestorów

Popular tracks